供需矛盾、價格起伏近兩年始終牽動著電力和煤炭兩個行業(yè)神經(jīng)，2018年下半年經(jīng)濟形勢的風云變幻也給兩大行業(yè)再添變數(shù)。隨著電力市場化改革推進，計劃電與市場煤頂牛現(xiàn)象還會不時上演嗎?

11月13日，在2018中國電煤高端論壇上，中電聯(lián)常務副理事長楊昆指出，當前煤炭電力兩個行業(yè)已經(jīng)在中長期合同、煤電聯(lián)營等方面取得了積極進展和顯著成效，形成了煤炭生產(chǎn)企業(yè)與燃煤電廠之間較為穩(wěn)定的供應模式，在一定程度上緩解了煤電矛盾。

但是行業(yè)發(fā)展的深層次矛盾也日益凸現(xiàn)。2016年下半年以來，電煤供應形勢從寬松轉(zhuǎn)為偏緊，部分地區(qū)緊張導致煤價大幅度上漲，電煤企業(yè)經(jīng)營形勢嚴峻。與此同時煤炭不斷增強的金融屬性，國際貿(mào)易形勢的不確定性，供應鏈金融等新模式帶來的交易環(huán)節(jié)成本增加等諸多因素，也給電煤市場平穩(wěn)運行、煤炭電力企業(yè)可持續(xù)發(fā)展、電力安全穩(wěn)定供應提出了巨大挑戰(zhàn)。

國內(nèi)：電煤消費增速超預期，煤炭供應向“三西”集中

國家發(fā)改委運行局煤炭處副處長劉洪波在論壇上透露，今年以來，電煤需求大幅增加，目前已經(jīng)同比增加超過1.3億噸。

“如果這種趨勢持續(xù)，今年可能超過2億噸，可以說是近十年以來少見的。”劉洪波說。

2018年上半年全社會用電量大增9.4%，華北電力大學經(jīng)濟與管理學院教授袁家海近日撰文援引國網(wǎng)能源研究院分析報告指出，用電快速增長主要是經(jīng)濟持續(xù)穩(wěn)中向好，電能替代力度加大，以及氣候氣溫等多重因素疊加的結(jié)果，盡管用電量大增，但經(jīng)濟增長因素只拉動了4.4%。

煤炭供應方面，2018年產(chǎn)量不斷增加，前三季度全國煤炭產(chǎn)量為25.9億噸，同比增加1.26億噸，增長5.1%;煤炭運輸也呈現(xiàn)增長，前三季度鐵路運輸量為17.7億噸，同比增長近10%，主要港口煤炭發(fā)運量為5.6億噸，增長2.9%。

不過，大唐集團電力燃料有限公司副總經(jīng)理況世遠指出，優(yōu)質(zhì)產(chǎn)能雖然加快核準，但是受產(chǎn)地、環(huán)保、安全督察常態(tài)化，新投產(chǎn)能增速不及預期，進口煤受限等因素的影響，煤炭供應低于電煤需求，供應整體處于緊平衡狀態(tài)。

其中，山西、內(nèi)蒙古、陜西三省區(qū)煤炭產(chǎn)量增長態(tài)勢明顯。國家能源投資集團產(chǎn)業(yè)協(xié)調(diào)部主任解春生介紹，今年前三季度各自完成19.7億噸，占全國總產(chǎn)量的68.6%，較去年同期增長1.6%。黑龍江、遼寧、吉林、山東、安徽、江西、四川、貴州等傳統(tǒng)產(chǎn)煤省煤炭產(chǎn)量出現(xiàn)負增長。

這意味著部分傳統(tǒng)的煤炭調(diào)出省變?yōu)檎{(diào)入省，跨省區(qū)煤炭資源調(diào)運量加大，部分解釋了鐵路運輸量出現(xiàn)明顯增幅的原因。

解春生說，除了產(chǎn)地進一步集中外，鐵路電煤發(fā)運量保持較快增長是今年的又一特點。前三季度全國鐵路發(fā)運電煤是13億噸，同比增加1.8億噸，增長16%。

具體到2019年電煤市場形勢，況世遠判斷，明年電煤市場供需將基本平衡且趨向?qū)捤桑禾康膬r格整體高位運行，大漲大跌的可能性減小，存在一定的下調(diào)空間，“政策市”特點明顯，尤其在耗用高峰期和建國70周年等重大事項保電期不排除上漲可能。鐵路運力供應總體寬松，但部分區(qū)域和時段受“公轉(zhuǎn)鐵”和港口運力轉(zhuǎn)移等因素的影響將出現(xiàn)緊張，政策因素會加劇電煤市場的不確定性。

國際：集中度提升，投資收縮，市場不確定性增加

不僅國內(nèi)煤炭生產(chǎn)供應向“三西”省區(qū)集中，國際煤炭資源也有集中趨勢。

華能集團燃料公司總經(jīng)理兼華能供應鏈科技平臺公司董事長趙東明指出，從產(chǎn)煤地來看，現(xiàn)在向印尼、澳洲、俄羅斯、南非等地集中;從企業(yè)來說，通過上游兼并重組，規(guī)模也在集中;從銷售模式看，除了自身生產(chǎn)的煤炭之外，大量企業(yè)在用資本擴大銷售規(guī)模，這三點標志著煤炭集中度進一步提升。

與此同時，他還介紹說，在“去煤化”大背景下，國際煤炭投資呈下降趨勢，煤炭價格有所回升。第一，原有煤炭企業(yè)在經(jīng)歷2015年市場低迷期以后，很多都在去產(chǎn)能;第二，投資機構(gòu)受“去煤化”大勢影響，擔心未來收益，比較謹慎，但也有好的跡象出現(xiàn)，近期業(yè)界正逐漸建立起“煤炭是重要的一次能源”這一理念;第三，煤炭企業(yè)經(jīng)歷了低點以后，目前合同數(shù)量增加，經(jīng)營情況向好，但是產(chǎn)量、產(chǎn)能的提升相對較小。

趙東明認為，煤炭市場的不確定性在增加。原來主要考慮經(jīng)濟形勢、供需問題，或者是其他有規(guī)律性的市場行為，但目前不確定因素在增加，因此也增加了研判市場的難度，把握市場更多要看偶然因素。

隨著需求市場不確定性增加而變化的是煤炭貿(mào)易和定價模式。“定價模式逐步由固定價向貼近于現(xiàn)貨的指數(shù)價格轉(zhuǎn)變，定價周期越來越短。”趙東明說。

判斷：經(jīng)濟下行壓力加大，電、煤高質(zhì)量發(fā)展任務更加艱巨

煤炭、電力市場的不確定性增加在一定程度上源于宏觀經(jīng)濟形勢的不斷變化。

國家發(fā)改委原副秘書長范恒山在論壇上坦言，當前由美國發(fā)起的，尤其是針對中國的大規(guī)模貿(mào)易戰(zhàn)，致使外部環(huán)境發(fā)生明顯變化，加上內(nèi)部改革密度加大，形成了一些企業(yè)經(jīng)營困難加劇，經(jīng)濟運行進一步體現(xiàn)出下行壓力，于是唱衰中國經(jīng)濟有加劇之勢，甚至已經(jīng)蔓延到非學界領(lǐng)域，一定程度上影響了市場預期。

但他強調(diào)，中國經(jīng)濟穩(wěn)中有進大勢沒有改變，今年的預期目標能夠?qū)崿F(xiàn)。同時，目前經(jīng)濟下行的壓力仍然較大，不可掉以輕心，并提出要有戰(zhàn)略信心和戰(zhàn)略定力，更要在關(guān)鍵方面、關(guān)鍵領(lǐng)域重點做好優(yōu)環(huán)境、增動力、補短板各項工作。

范恒山提到，當前幾大國際公認的經(jīng)濟指標中國表現(xiàn)良好，但同時需要關(guān)注深層次的制約因素，其中包括，在各方面約束強化的環(huán)境下，創(chuàng)新受到一定影響。比如資金、環(huán)境，以及外部市場變化的約束導致不少企業(yè)難以創(chuàng)新性地開展生產(chǎn)經(jīng)營。環(huán)境約束是“兩難”之事，深深影響到煤炭和電力企業(yè)，為達到環(huán)保要求，企業(yè)成本增加，部分已超出其平衡能力。

他認為未來應繼續(xù)大力建設(shè)國際一流營商環(huán)境;在長期注重效益的前提下，注重發(fā)展權(quán)利公平，最大限度保護和激發(fā)企業(yè)家精神;補齊實體經(jīng)濟的短板，特別是先進制造、智能制造、精密制造的短板。

范恒山說：“鼓勵民營經(jīng)濟發(fā)展是沒有問題的，但只要按照市場機制運行，國有企業(yè)也應該要激勵。對企業(yè)家應一視同仁，真正使企業(yè)成為經(jīng)濟主戰(zhàn)場的生力軍，使企業(yè)家成為推動經(jīng)濟發(fā)展的核心力量。”

具體到電煤領(lǐng)域，國家能源局電力司司長黃學農(nóng)指出，化解煤電過剩產(chǎn)能任務很重。據(jù)不完全統(tǒng)計，目前國內(nèi)30萬千瓦以下的煤電機組還有1.5億千瓦，這些機組由于承擔著供熱或者是電網(wǎng)支撐的作用，淘汰關(guān)停難度較大。另外，核準在建的煤電規(guī)模也較大，如果集中投產(chǎn)可能對電力市場帶來一定沖擊，必須合理安排建設(shè)進度，嚴控煤電新增產(chǎn)能。

促進清潔能源消納任務很重。清潔能源的快速發(fā)展對電力系統(tǒng)的調(diào)節(jié)能力提出了更高的要求。國內(nèi)80%的新能源電源集中在三北地區(qū)，但三北地區(qū)煤電機組也占總裝機容量的60%，其中一半是熱電機組，煤電靈活性不足對清潔能源有效消納產(chǎn)生了一定負面影響。

黃學農(nóng)表示，接下來要通過質(zhì)量、效率、動力等三大變革深入推進煤電行業(yè)高質(zhì)量發(fā)展。他特別提到，要以培育新動能為著力點，積極營造鼓勵產(chǎn)學研各界推進700度、630度超超臨界循環(huán)流化床等發(fā)電技術(shù)，推進儲能、特高壓、油氣輸電等重點技術(shù)和裝備的創(chuàng)新，加快重型燃機等重大核心技術(shù)裝備自主國產(chǎn)化，破解能源行業(yè)關(guān)鍵裝備、關(guān)鍵材料長期依賴進口的難題。

對于煤炭行業(yè)，劉洪波指出，經(jīng)過近兩年的去產(chǎn)能，取得了顯著成效，但目前仍處于結(jié)構(gòu)調(diào)整和新舊動能轉(zhuǎn)換時期，高質(zhì)量的供給體系還沒有完全建立。

下一步的重點措施包括：打通去產(chǎn)能制度壁壘，推動過剩產(chǎn)能肅清、僵尸企業(yè)肅清;加快推進煤電聯(lián)營和轉(zhuǎn)型升級;繼續(xù)加大電煤供產(chǎn)間合作，充分發(fā)揮電煤中長期合同對穩(wěn)定供需關(guān)系和煤炭價格的壓倉石作用。